Индикаторы технического анализа фондового рынка

Индикаторы технического анализа фондового рынка

ТОП-5 индикаторов технического анализа

Индикаторы технического анализа играют достаточно важную роль в работе современного трейдера. Само призвание индикаторов состоит в том, чтобы максимально упростить анализ огромного объёма информации, представленной на ценовых графиках. Поэтому сейчас вряд ли можно найти трейдера который бы не слышал о таком понятии как индикаторы технического анализа.

Благодаря использованию компьютеров, для современных трейдеров использование индикаторов максимально упрощено. Для того чтобы прикрепить тот или иной из них к графику любого финансового инструмента, достаточно нажатия пары кнопок на панели управления торгового терминала. Терминал автоматически рассчитает все параметры (по заданным настройкам) и выдаст удобный и легкочитаемый график индикатора.

Трейдеру достаточно лишь знать как правильно интерпретировать показания выданного таким образом графика, для того чтобы вычленить из них надёжные торговые сигналы на покупку или продажу рассматриваемого финансового инструмента.

Ниже рассмотрены самые популярные (и потому присутствующие в инструментарии практически каждого торгового терминала) из существующих индикаторов.

Скользящая средняя

Это, пожалуй, самый популярный индикатор из всех существующих. Скользящая средняя предназначена для сглаживания ценового графика и выявления на нем основных тенденций. Рассчитывается она таким образом, что в каждой ее точке представлена информация о ценах за определенный период времени. Этот период времени называют периодом скользящей средней.

График цены со скользящей средней

То есть, в каждой точке скользящей средней высчитывается средняя цена за заданный в её настройках временной интервал. Чем больше этот интервал (период), тем более гладкая получается скользящая и тем меньше она реагирует на мелкие, незначительные ценовые движения. Наоборот, с уменьшением периода, скользящая средняя становится всё более чуткой к каждому очередному всплеску (или впадине) на ценовом графике.

Выбор периода MA производится таким образом, чтобы с одной стороны игнорировать случайные колебания (волатильность) ценового графика, а с другой, не упустить действительно важных ценовых изменений.

Самая простая интерпретация показаний данного индикатора сводится к анализу его взаимопересечений с графиком цены. Если цена пересекает скользящую снизу-вверх, то это сигнал к покупке. Наоборот, при пересечении сверху-вниз (цена пересекает скользящую сверху-вниз), речь идёт уже о сигнале к продаже.

Существует несколько разновидностей скользящих средних:

  1. Простая скользящая средняя (SMA)
  2. Взвешенная скользящая средняя (WMA)
  3. Экспоненциальная скользящая средняя (EMA)
  4. Модифицированная скользящая средняя (MMA)

Как показывает практика наилучшие результаты показывает простая скользящая средняя (SMA).

Подробнее о скользящих средних, подаваемых ими сигналах, а также о методике их расчета вы можете прочитать здесь.

Очень популярный индикатор технического анализа основанный на схождениях и расхождениях двух скользящих средних с различными периодами. Различают два варианта представления данного индикатора: линейное и гистограмма. Линейное представление в виде двух линий – «быстрой» и «медленной», а гистограмма в виде столбцов, показывающих расстояние между этими двумя линиями в каждый момент времени.

График цены и индикатор MACD

MACD аббревиатура от английского Moving Average Convergence/Divergence, что в дословном переводе означает схождение и расхождение МА (скользящих средних) был разработан основателем инвестиционной компании Signalert Corporation Джеральдом Аппелем и предназначался для анализа силы и направления тренда, а кроме этого, для выявления разворотных точек на ценовом графике.

Сигналом к покупке служит пересечение быстрой линии медленной снизу-вверх, а сигналом продаже аналогичное пересечение сверху-вниз (то есть, когда быстрая линия пересекает медленную сверху-вниз).

Достаточно сильным сигналом считается дивергенция MACD (расхождение графика индикатора с графиком цены). Хорошие результаты дает использование MACD при боковом движении рынка (при флэте) и на больших таймфреймах (недели, месяцы). На малых таймфреймах этот индикатор дает слишком много ложных сигналов.

Подробнее о применении данного индикатора, а также об основных его достоинствах и недостатках читайте здесь.

Моментум

Ввиду своей простоты и лёгкости интерпретирования индикатор моментум получил широкое распространение среди трейдеров. Вычисляется моментум как разница между текущей ценой рассматриваемого финансового инструмента и ценой бывшей определенный период времени назад. Этот период времени называют периодом индикатора моментум. Фактически моментум равен прибыли (или убытку) полученной за данный период времени за покупку одной единицы рассматриваемого финансового инструмента.

Индикатор моментум на ценовом графике

Технически этот индикатор показывает наличие или отсутствие тренда, а также направление этого тренда. Положительные значения индикатора говорят о восходящем тренде, отрицательные значения – о нисходящем. Смена знака индикатора говорит о смене тренда.

Основными сигналами данного индикатора считаются пересечения им нулевой отметки. То есть, когда моментум меняет свой знак, показывая тем самым и смену превалирующего в данный момент времени тренда. Когда знак меняется с плюса на минус (тренд меняется с восходящего на нисходящий) – это сигнал к продаже, а когда, наоборот, с минуса на плюс (изменение тренда с нисходящего на восходящий) – сигнал к покупке.

Подробнее об индикаторе моментум рассказывается в этой статье.

Индикатор RSI

RSI (relative strength index) в дословном переводе с английского означает индекс относительной силы. Популярность данного индикатора обусловлена простотой его интерпретации. С помощью RSI трейдеры оценивают силу тренда, а также вероятность его смены.

Одним из самых сильных сигналов, подаваемых этим индикатором является дивергенция. Дивергенция — это расхождение между графиком цены и графиком индикатора. Другими словами, если на графике цены образуется новый экстремум, а на графике RSI этот экстремум не вырисовывается, то это говорит о высокой вероятности смены тренда.

Подробнее о дивергенциях вы можете прочитать в статье: «Что такое дивергенция», а об индикаторе RSI в статье: «Индекс относительной силы».

RSI на графике цены

Volume

Индикатор Volume в отличие от вышеприведенных индикаторов технического анализа не дает сигналов к покупке или продаже. Он является вспомогательным инструментом и помогает оценивать силу той или иной тенденции.

Volume переводится с английского как объём. И показывает этот индикатор соответственно объёмы сделок, совершенных в каждый отдельный период времени**. Чем большим объёмом подкрепляется та или иная тенденция, тем большую силу и вероятность продолжения она имеет.

Ценовой график с индикатором Volume

В частности, индикатор Volume используют для подтверждения фигур технического анализа. Например, при образовании известной всем фигуры «голова и плечи» увеличение объёма на участках падения цены и его уменьшение на участках роста является мощным сигналом, подтверждающим истинность данной фигуры.

Также этот индикатор хорошо применяется для установления истинности пробоя уровня. Если пробой сопровождается ростом Volume, то это говорит о его истинности и наоборот уменьшение объёма после пробоя свидетельствует о том, что пробой скорее всего ложный.

** Для рынка Форекс индикатор Volume показывает не объём сделок, а количество тиков изменения цены. Поэтому на валютном рынке его часто называют тиковым объёмом.

Понравилась статья? Сохраните ссылку на неё у себя в соцсетях:

Библиотека трейдера

Рекомендуемые вебинары

Технические индикаторы

Одним из самых ценных инструментов имеющихся в распоряжении трейдеров и технических аналитиков являются осцилляторы. Они помогают выделять направленные движения из хаотичных ценовых колебаний. Вместе с тем, осцилляторы можно отнести в разряд наиболее плохо понимаемых и неправильно применяемых инструментов.

Осциллятор (от лат. oscillo) – колеблющаяся система. Специфика осцилляторов заключается в их стремлении совершать колебательные движения в определенном диапазоне, который может быть как нормированным ([0 / 100%], [-1 / +1], [-100% / +100%]), так и произвольным, относительно среднего значения заданного диапазона. Именно принцип возврата осцилляторов к своему среднему значению и используется в техническом анализе.

В этом разделе мы рассмотрим принципы построения и работы наиболее популярных осцилляторов, а также методы их практического использования.

Читать еще:  Какого брокера выбрать для торговли на форекс

Индикатор момента (Momentum indicator) – показывает скорость изменения цен, или другими словами, темп изменения цен, являясь при этом одним из самых простых и эффективных инструментов технического анализа. Он сравнивает сегодняшнюю цену закрытия с тем, как закрылся рынок несколько дней тому назад.

Momentum = C – C -n ,

где
C- цена закрытия текущего периода,
С -n – цена закрытия n периодов назад.

Это один из старейших индикаторов, который легко вычисляется и просто интерпретируется. Например, чтобы построить 10-дневный Momentum, нужно из сегодняшней цены закрытия вычесть цену закрытия, зафиксированную десять дней назад.


Рис.09 Индикатор момента (Momentum indicator).

Интерпретировать сигналы индикатора можно так:

  1. Сигнал на покупку появляется, когда Momentum падает на значительную величину, разворачивается и начинает подниматься вверх. Сигнал на продажу появляется, когда Momentum поднимается на существенную величину, разворачивается и начинает падать.


Рис.10 Индикатор момента (Momentum indicator). Экстремальные значения.

  1. Индикатор Momentum может использоваться в качестве трендового индикатора. В этом случае в качестве сигнала принимается пересечение его осевого уровня. Когда уровень пересекается сверху вниз, подается сигнал на продажу, когда снизу вверх, подается сигнал на покупку.


Рис.11 Индикатор момента (Momentum indicator). Пересечение осевого уровня.

  1. На индикаторе моментум также используется анализ дивергенций (Divergence).
    Если цены делают новый максимум на графике, который выше предыдущего, а Momentum в это время делает новый максимум на своем графике, но ниже предыдущего – это означает, что вскоре может начаться разворот восходящего движения вниз.
    И наоборот если цены делают новый минимум на графике, который ниже предыдущего, а Momentum в это время делает новый минимум на своем графике, но выше предыдущего – это означает, что вскоре может начаться разворот нисходящего тренда вверх.


Рис.12 Индикатор момента (Momentum indicator). Дивергенции.

  1. Тренды можно рисовать как на графиках цен, так и на графиках индикаторов. Если тренд самого индикатора прорван, то, вполне вероятно, что возникнет аналогичный прорыв на графике цен. Если пробита линия тренда опережающего индикатора, то пора готовиться к пробитию линии тренда на графике цен.


Рис.13 Индикатор момента (Momentum indicator). Линии тренда.

Недостатки у индикатора Momentum, такие же, как и у многих других индикаторов: он быстро меняется при входе в расчет новых сильно отличающихся от основного русла цен и при их выходе из расчета. Такое поведение дает большую нестабильность результатов.

Индекс относительной силы (Relative Strength Index, RSI) – один из самых популярных осцилляторов в техническом анализе. Параметром RSI является целое число n – это период индикатора. Используется параметр n для ограничения количества стандартных временных интервалов, на основе которых этот осциллятор строится. RSI выражается в процентах, а формула, по которой он вычисляется, выглядит так:

RSI = 100 * (1 – D / (D + U)),

где
U – среднее значение «цены вверх» за n интервалов,
D – среднее значение «цены вниз» за n интервалов.

Чем больше движений вверх, тем больше знаменатель дроби в скобках, тем меньше дробь D/(D+U). Верхняя граница RSI – число 100, то есть 100%. Нижняя граница значений – 0%. Именно благодаря тому, что RSI заключен между двумя своими границами, с ним очень удобно работать.


Рис.14 Индекс относительной силы (Relative Strength Index, RSI)

Для RSI на уровнях 30 и 70 рисуют сигнальные уровни: если RSI выше верхнего сигнального уровня, то рынок, скорее всего, перекуплен (было много шагов цены вверх), если RSI ниже нижнего сигнального уровня, то рынок, скорее всего, перепродан. Если рынок перепродан, то надо готовиться к покупке.

А если рынок перекуплен, значит, пора продавать.


Рис.15 Индекс относительной силы (Relative Strength Index, RSI). Уровни перекупленности/перепроданности.

На графике RSI достаточно эффективно работают линии трендов. Прорыв линии тренда RSI дает значимый сигнал разворота рынка.


Рис.16 Индекс относительной силы (Relative Strength Index, RSI). Линии трендов.

Важным разворотным сигналом RSI является дивергенция – такое состояние рынка, когда цена поднимается на новый пик, а на графике индикатора новый пик оказывается ниже предыдущего.


Рис.17 Индекс относительной силы (Relative Strength Index, RSI). Дивергенции.

Похожая ситуация может формироваться в основании рынка.


Рис.18 Индекс относительной силы (Relative Strength Index, RSI). Дивергенции.

При работе по сигналам RSI желательно получать подтверждение от других индикаторов.

Индикатор Схождение/Расхождение Скользящих Средних (Moving Average Convergence Divergence, MACD) , разработанный Джеральдом Аппелем (Gerald Appel), является одним из самых популярных индикаторов, используемых трейдерами всего мира. MACD строится как разность между двумя экспоненциальными скользящими средними (EMA) с периодами 12 и 26. Кроме того, на график MACD наносится так называемая сигнальная линия — 9-периодное скользящее среднее индикатора.


Рис.19 Индикатор Схождение/Расхождение Скользящих Средних (Moving Average Convergence/Divergence, MACD).

Формулы расчета линий индикатора выглядят так:

MACD = EMA(12) – EMA(26),
Signal Line = SMA(MACD(9)),

где
EMA – экспоненциальное скользящее среднее;
SMA – простое скользящее среднее;
Signal Line – сигнальная линия индикатора.

Основное правило торговли с помощью MACD построено на пересечениях индикатора со своей сигнальной линией: когда MACD поднимается выше сигнальной линии – следует покупать, а когда опускается ниже сигнальной линии – продавать. Сигналами к покупке/продаже также являются пересечения MACD нулевой линии вверх/вниз.


Рис.20 Индикатор MACD. Торговые сигналы.

Еще один тип подаваемых MACD сигналов – это дивергенции (Divergence). Ситуация, при которой цена демонстрирует новые локальные минимумы, а на графике MACD нет соответствующих новых минимумов, называется дивергенцией (Divergence). Это означает возможность скорого окончания текущей тенденции. После получения подтверждающих сигналов в виде пробоя ценой линии или уровня сопротивления снизу вверх, можно открывать длинную позицию (Long Position).


Рис.21 Индикатор MACD. Дивергенция. Торговые сигналы.

Обратная ситуация возникает, когда цена достигает новых максимумов, а на графике MACD новые максимумы ниже предыдущего. Возможно, бычий тренд скоро закончится и нужно готовиться к закрытию длинных позиций. После пробоя линии поддержки (она же является линией тренда) сверху вниз возможно открытие короткой позиции (Short Position).


Рис.22 Индикатор MACD. Дивергенция. Торговые сигналы.


Рис.23 Индикатор MACD. Дивергенция. Торговые сигналы.

В 1986 году, в серии публикаций для «Technical Analysis of Stocks and Commodities», Томас Эспрэй (Thomas Aspray) предложил использовать в анализе индикатор MACD-Histogram (гистограмма MACD), разработанный на основе MACD. Этот индикатор рассчитывается как разность между значениями основной и сигнальной линий MACD:

MACD-Histogram = MACD – Signal Line,

где
MACD – основная линия индикатора MACD;
Signal Line – сигнальная линия индикатора.


Рис.24 Индикатор MACD и MACD-Histogram.

Общие правила анализа MACD-гистограммы следующие:

  • MACD-гистограмма пересекает нулевой уровень снизу вверх – сигнал покупки, сверху вниз – сигнал продажи.
  • Точки, следующие за минимумом значений MACD-гистограммы (поворотные моменты) – сигнал покупки. Точки, следующие за максимумом значений MACD-гистограммы – сигнал продажи.
  • Дивергенции цены и MACD-гистограммы.


Рис.25 Индикатор MACD-Histogram. Торговые сигналы.

Стохастический осциллятор (Stochastics) – был разработан Джорджем Лейном (George C. Lane) в 50-х годах ХХ века. Он предназначен для прогнозирования, как тенденций, так и моментов их разворота. Индикатор измеряет соотношение между каждой из цен закрытия и недавним диапазоном максимумов и минимумов за какой-то период времени. Идея состоит в том, что при растущем рынке цены закрытия обычно стремятся к верхней границе диапазона, а при понижении цен – ближе к нижней границе диапазона за соответствующие временные периоды.

В стохастическом индикаторе используются две кривые: %K и %D. Формулы расчетов линий стохастика следующие:

%K fast = 100 * [(Close –Lowest Low n )/(Highest High n – Lowest Low n )] ,

где
Close – текущая цена закрытия;
Lowest Low n – самая низкая цена, за последние n периодов;
Highest High n – самая высокая цена за последние n периодов.

Таким образом получается быстрая линия %K fast (как правило, параметр n принимается равным 5). Она обычно не отображается на графике индикатора, а для анализа применяется сглаженная линия %K slow :

%K slow = 3-day MA of %K fast,

где
3-day MA – 3-х дневное сглаживание.

В дальнейшем, полученная линия %K slow еще раз подвергается сглаживанию и получается более медленная линия – %D:

%D = 3-day MA of %K slow,

где
3-day MA – 3-х дневное сглаживание.

Итак, получен индикатор – стохастический осциллятор, который состоит из двух кривых линий (%K slow и %D) и отображается в отдельной области на графике.


Рис.26 Стохастический осциллятор (Stochastics).

Как и у осциллятора RSI, у стохастического осциллятора есть зоны перекупленности (выше 80) и перепроданности (ниже 20).


Рис.27 Стохастический осциллятор (Stochastics). Торговые сигналы.

Когда стохастический осциллятор опускается ниже уровня перепроданности 20, а затем поднимается над ним, поступает сигнал покупки – рынок вышел из зоны перепроданности.


Рис.28 Стохастический осциллятор (Stochastics). Торговые сигналы.

И наоборот, когда стохастический осциллятор поднимается выше уровня 80, а затем выходит из зоны перекупленности вниз, поступает сигнал продажи.


Рис.29 Стохастический осциллятор (Stochastics). Торговые сигналы.

Сигнал покупки возникает и тогда, когда %К поднимается над %D, т.е. наблюдается пересечение: быстрая линия %К пересекает медленную линию %D снизу вверх.


Рис.30 Стохастический осциллятор (Stochastics). Торговые сигналы.

Быстрая линия %К пересекает медленную линию %D сверху вниз – сигнал продажи.


Рис.31 Стохастический осциллятор (Stochastics). Торговые сигналы.

Кроме того, необходимо отслеживать сигналы дивергенций цены и линии %D (см.рис):


Рис.32 Стохастический осциллятор (Stochastics). Торговые сигналы.


Рис.33 Стохастический осциллятор (Stochastics). Торговые сигналы.

Все Индикаторы технического анализа — Списки и Классификация

Индикаторы технического анализа появились достаточно давно, и многие из них использовались еще до всеобщей компьютеризации. К примеру, небезызвестный Ichimoku был разработан в Японии в 30-е годы ХХ столетия. Естественно, в то время и речи не было об автоматических расчетах. Поэтому работа с индикатором велась исключительно вручную.

Индикаторы технического анализа – это алгоритмы, которые позволяют получать данные о будущих ценах с помощью данных о котировках за определенный промежуток времени.

В основе каждого индикатора технического анализа лежит определенная формула. Именно с ее помощью и происходит расчет. В зависимости от типа индикатора или его предназначения, формула может варьироваться. К примеру, одна — рассчитывает средние цены за определенный период, другая — высчитывает цены закрытия или открытия рынка, и так далее.

С появлением компьютеров и широкомасштабной компьютеризацией, индикаторы постепенно перекочевали на ЭВМ. Теперь все расчеты проводятся в автоматическом режиме, что существенно облегчило работу трейдера.

Индикаторы технического анализа пользуются огромной популярностью в среде трейдеров. Отчасти это связано с тем, что все расчеты проводит машина. Трейдер получает лишь результат, который и применяет на практике. Результатом работы большинства индикаторов (именно большинства, но не всех) является получение конкретного сигнала к действию – покупке или продаже актива.

Основа работы индикаторов

В соответствии с теорией Доу, рынок учитывает все. Соответственно, любой используемый индикатор отражает ценовые колебания, в которые уже заложена вся информация о рынке. Для многих трейдеров этот постулат является разумным обоснованием не использовать фундаментальный анализ при работе на фондовом рынке, ориентируясь лишь на то, что происходит на графике.

Индикаторы технического анализа могут предсказать разворот цены, показать объемы торгов, спрос и предложение, а также много других важных показателей.

Наконец, индикаторы технического анализа позволяют определить рыночную волатильность и объемы торгов.

Основные классы индикаторов

Все индикаторы можно условно поделить на два основных класса –

Среди которых можно выделить еще 2 подтипа:

Трендовые индикаторы

К этому классу относятся алгоритмы, следящие за трендом. Одной из основ большинства трендовых индикаторов является скользящая средняя линия, имеющая массу разновидностей. Индикаторы на ее основе позволяют отследить тренд и увидеть его начало, а также конец, особенно когда сочетаются несколько Мувингов (скользящих линий).

Преимущества трендовых индикаторов сложно переоценить.

Для трейдера — это возможность понять, какова ситуация на рынке, какая тенденция превалирует. Рост скользящих средних говорит о том, что на рынке — восходящий тренд. Если же скользящие средние снижаются, на рынке — нисходящая

тенденция. Но самый важный показатель этих индикаторов — не только очевидное направление, а так называемая зона перепроданности или перекупленности, а также другие факторы, которые способны сказать о смене тренда.

Рассматривать трендовые индикаторы, как и другие инструменты технического анализа, в качестве самостоятельных инструментов для торговли не стоит. Однако с их помощью, можно построить достаточно успешную стратегию.

Все трендовые индикаторы

Осцилляторы или контртрендовые индикаторы

Вторая группа индикаторов – контртрендовые или осцилляторы. Они хорошо работают в условиях диапазона на рынке, то есть тогда, когда нет ярко выраженного тренда. Такие индикаторы строятся в отдельном от графика окне и чаще всего представлены в виде кривой или кривых, которые колеблются в определенном диапазоне.

Наиболее известными осцилляторами являются Стохастик и Индекс Относительной Силы. Их преимущество заключается в том, что они позволяют заранее увидеть, когда цена может сделать разворот и перейти от одного тренда к другому (но только в условиях диапазона!)

Еще одно существенное преимущество заключается в том, что такого рода индикаторы очень часто дают несколько типов сигналов. Они предупреждают о перекупленности или перепроданности рынка, указывают на расхождение цены и показаний индикатора, говорят о возможности продолжения краткосрочного тренда внутри диапазона.

Индикаторы Осцилляторы

Осцилляторы становятся бесполезными в периоды трендов. Соответственно, необходимо использовать какой-либо инструмент для того, чтобы понимать, когда заканчивается работа в диапазоне, и начинается торговля в рамках тренда.

Именно поэтому все стратегии, основанные на индикаторах, стремятся сочетать в себе индикаторы разного типа.

Среди индикаторов выделяют отдельную группу — индикаторы Билла Вильямса — легендарного трейдера и аналитика, который внес множество нововведений в технический анализ, перевернув его устоявшиеся правила.

Индикаторы Билла Вильямса

Ускорение/Замедление (Acceleration/Deceleration, AD)
Аллигатор (Alligator)
Чудесный Осциллятор (Awesome Oscillator)
Фракталы (Fractals)
Гатор (Gator Oscillator)
Индекс Облегчения Рынка (Market Facilitation Index, MFI)

Как работать с индикаторами

Индикаторы технического анализа необходимы, в основном, для краткосрочных трейдеров, которые предпочитают работы в сжатые временные сроки. Инвесторы, торгующие долгосрочно, не заинтересованы в использовании технических алгоритмов, так как больше предпочитают фундаментальный анализ.

На живом графике у нас на сайте можно подключать разные индикаторы и смотреть как они работают, но торговые терминалы у брокеров имеют, конечно, больше возможностей, в том числе и больший набор индикаторов, а также возможность подключения сторонних, новых индикаторов.

Для того, чтобы начать пользоваться тем или иным индикатором, необходимо, как минимум, изучить информацию о нем и понять, как работает его формула. Это очень важно, так как позволит в будущем определить, в каких именно ситуациях стоит рассматривать сигналы индикатора, а когда лучше воздержаться.

Большинство индикаторов можно настраивать самостоятельно под свои предпочтения, например, изменить показатели интервалов, периодов. В результате таких манипуляций, можно существенно изменять показания индикатора, делая его более или менее чувствительным.

Идеальных настроек нет, поэтому трейдеру придется подстраиваться под определенную ситуацию. В целом они отлично себя показывают и на настройках по умолчанию, и, если вы желаете изменить настройки, созданные профессионалами, вы должны точно понимать, что вы делаете.

Индикаторы технического анализа уже давно стали его неотъемлемой частью. Они ложатся в основу не только ручных стратегий, но и автоматических советников. Ни одна сделка на профессиональном рынке не обходится без технического анализа и показателей индикаторов.

Индикаторы технического анализа дают много возможностей, но важно помнить об успешной составляющей – всегда совмещать разные индикаторы для получения наиболее достоверного сигнала.

Если один индикатор говорит вам о развороте тренда – это хорошо, но когда об этом говорят еще 2 индикатора – это еще лучше.

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.

Индикаторы технического анализа

Доброго времени суток, читатели блога о трейдинге. Индикаторы технического анализа, вместе с графическими фигурами, составляют фундамент классического или западного теханализа. По сути, они создаются на основании цены и торговых объемов ценной бумаги и измеряют такие факторы, как например спрос и предложение, тренды, волатильность, моментум. Они пользуются огромной популярностью в активных трейдеров, поскольку помогают идентифицировать кратко- и среднесрочные изменения направления цены. На этой странице мы рассмотрим несколько понятий, которые должен знать начинающий трейдер, применяющий индикаторы технического анализа, для их осознанного и правильного использования.

p, blockquote 1,0,0,0,0 –>

p, blockquote 2,0,0,0,0 –>

Как работают индикаторы технического анализа

p, blockquote 3,0,0,0,0 –>

Теория Доу говорит, что рынок или цена учитывает все. Это основной постулат, на котором основывается работа активного трейдера на фондовом рынке. С этого утверждения выплывает, что любой технический индикатор, который вы бы не использовали, не может показать и рассказать вам больше, чем сама цена и ее динамика.

p, blockquote 4,0,0,0,0 –>

Другими словами, все индикаторы, что существуют в техническом анализе, основывают свою работу на цене акции. Они сравнивают текущую ее силу и направление движения с определенными периодами в прошлом и дают вам следующие заключения:

p, blockquote 5,0,1,0,0 –>

  • Акция пользуется повышенным спросом или предложением. Другими словами она торгуется возле своего уровня поддержки или сопротивления
  • Акция находится в тренде или консолидируется. То есть, куда движется цена: вверх, вниз или замкнута покупателями и продавцами в каком-то торговом коридоре
  • Сила или моментум, с которой движется цена, нарастает или угасает. Если нарастает, значит, акция активно торгуется и пребывает где-то вначале нового тренда. Если угасает, значит, трейдеры теряют к ней интерес и может произойти смена тенденции на графике
  • Какая волатильность акции? На 100% знаю (статья на одном сайте с активным комментированием), что некоторые считают индикаторы технического анализа, что определяют волатильность, бесполезными. Но так могут говорить только люди, которые не занимаются трейдингом. Читайте « Размер позиции – укрощение волатильности ».

Сказанное выше я доведу вам на примерах. Возьмем один из самых простых и известных индикаторов – простое скользящее среднее. На графике – это линия, которая сравнивая текущую цену акции (закрытия, открытия и т.д.) с прошлой за определенный период, строит свое среднее значение. С ее помощью мы определяем направление тренда.

p, blockquote 6,0,0,0,0 –>

p, blockquote 7,0,0,0,0 –>

Индикатор – индекс относительной силы (RSI), сравнивает текущую силу, с которой движется цена, с прошлой. Показывает спрос и предложение на акцию (по уровням перекупленности и перепроданности), а также начало или конец тренда (по конвергенции и дивергенции).

p, blockquote 8,0,0,0,0 –>

p, blockquote 9,0,0,0,0 –>

Индикатор ATR (Average True Range) усредняет торговый диапазон (максимум свечи минус минимум свечи и разделить на 2) за несколько дней. Показывает волатильность.

p, blockquote 10,1,0,0,0 –>

p, blockquote 11,0,0,0,0 –>

В каждом примере, все индикаторы технического анализа основывались на текущей и прошлой ценах. Это значит, что больше, чем сам график акции, никакой индикатор вам не покажет.

p, blockquote 12,0,0,0,0 –>

Виды индикаторов технического анализа

Вы можете слышать и видеть разные индикаторы: волатильности, трендовый, моментума, силы и прочие. Но все они относятся либо к отстающим, либо к опережающим.

p, blockquote 13,0,0,0,0 –>

  1. Отстающие индикаторы – в основном следуют за трендом и поэтому еще называются трендовыми. Они имеют достаточно низкие прогностические свойства. Наиболее известные и применяемые их представители – это скользящая средняя и полосы Боллинджера . Главная особенность отстающих индикаторов: они хорошо работают на трендовом рынке и плохо на боковом.
  2. Опережающие индикаторы – в своем большинстве представлены осцилляторами и «прогнозируют» развороты тренда. Конечно, они не могут опережать цену и появление новой информации по рынку, как думают некоторые. Просто у них заложено небольшое смещение вперед, что дает им возможность прогнозировать следующие действия акции. Но в связи с этим, они имеют также больше ложных сигналов, чем трендовые индикаторы. Главная их особенность: они хорошо работают на боковом рынке (range) и плохо на трендовом. Представители: индикатор стохастик и RSI .

Как пользоваться индикаторами

Для кого, вообще создаются индикаторы? Кто ими пользуется? Так как они не несут никакой информации о прибыльности бизнеса, его рентабельности и других фундаментальных показателях акции, то долгосрочные инвесторы явно ими не заинтересованы. То есть, технические индикаторы используются преимущественно активными трейдерами. С их помощью они анализируют ценовую динамику на графиках.

p, blockquote 14,0,0,0,0 –>

Как активные трейдеры могут использовать индикаторы технического анализа в своей торговле? Есть два способа.

p, blockquote 15,0,0,1,0 –>

Первый способ – торговать, основываясь на сигналах индикатора. Например, если короткая (допустим 50-периодная) скользящая средняя пересекает длинную (скажем 200-периодную) вверх, значит, покупаем, если вниз – продаем. Или осциллятор показывает перепроданность – открываем длинную позицию, а перекупленность – короткую.

p, blockquote 16,0,0,0,0 –>

Таких сигналов от разных индикаторов существует великое множество, по которым созданы всевозможные стратегии. Но возникает вопрос: если рынок учитывает все, и график акции расскажет нам о ценовой динамике больше, чем любой отдельно взятый индикатор, то стоит ли основывать свой трейдинг на их сигналах?

p, blockquote 17,0,0,0,0 –>

Второй способ – использовать индикаторы для индикации бумаг, которые отвечают нашим торговым критериям. Решения по открытию позиции принимать исключительно по ценовой динамике.

p, blockquote 18,0,0,0,0 –>

Например, я знаю, что возле уровня поддержки существует повышенный спрос, который нужно покупать, а возле уровня сопротивления – предложение, которое нужно продавать. Я знаю, что трендовые акции приносят самые большие прибыли. Я знаю, что все важные движения цены подкрепляются высокими торговыми объемами.

p, blockquote 19,0,0,0,0 –>

Поэтому я и ищу соответствующие бумаги, используя: скользящие средние, индикатор ADX , фигуры технического анализа (разворотные или продолжения), а основываю свои торговые решения на свечном анализе. Более подробно: читайте « Стратегия свинг трейдинга ».

p, blockquote 20,0,0,0,0 –>

Заключение

Индикаторы технического анализа являются неотъемлемыми инструментами активного трейдера. Например, тяжело представить создание автоматической торговой системы или робота без их применения. Но все же, нет ничего важнее на рынке, чем сама цена. Если вы вдумчиво проанализируете несколько тысяч чистых графиков, то сами увидите, что индикаторы технического анализа нужны вам только для того, чтобы быстро фильтровать необходимые акции. Блог о трейдинге благодарит за внимание. Будьте успешными!

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector